Рынок кредитования предприятий в странах Балтии в целом сокращается, но доля рынка Bigbank растет

По словам члена правления Bigbank и руководителя направления банковского обслуживания предприятий Ингу Пёдера, на рынке корпоративного банкинга Балтии в целом наблюдается четкий спад – по результатам первого полугодия объем новых кредитов, выданных предприятиям, сократился на 20-50% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года в зависимости от отрасли и страны, однако Bigbank за это же время сумел увеличить свой портфель корпоративных кредитов в Эстонии, Латвии и Литве на 32% в годовом исчислении.

По словам Ингу Пёдера, Bigbank выдал в трех странах Балтии за 7 месяцев новые коммерческие кредиты и лизинги на сумму более 209 миллионов евро, что практически соответствует уровню прошлого года. «Портфель коммерческих кредитов и лизингов Bigbank превысил в июле отметку 560 миллионов евро, и нам удается продолжать расти в несколько раз быстрее, чем рынок», – отметил он.

По оценке Пёдера, ситуация на рынке корпоративного кредитования в Балтии далеко не радужная – объемы продаж коммерческих кредитов и лизингов в Балтии в первые 6 месяцев этого года значительно снизились по сравнению с аналогичным периодом прошлого года. «Если посмотреть на направления деятельности, на которых сосредоточен Bigbank – это сельское хозяйство, лесное хозяйство, а также недвижимость и строительство, то на примере Эстонии кредитооборот в первом полугодии в сельском хозяйстве и лесном хозяйстве составил -41%, а в недвижимости -39%. В секторах, показывающих рост, например в торговле и энергетике, этот рост обусловлен отдельными крупными сделками», – пояснил он.

Если выдача новых кредитов предприятиям столь значительно снизилась, то это неизбежно приводит к замедлению роста портфелей кредитов или даже их сокращению, и именно это, по словам Пёдера, произошло в корпоративном банкинге Балтии в целом. «Рынки кредитования предприятий Эстонии и Литвы, которые примерно одинакового размера – соответственно 9 и 10 миллиардов евро – не показали роста. Литва как наиболее динамичный рынок Балтии сократилась в первом полугодии примерно на 2%. Рынок кредитования предприятий Латвии, который меньше, чем в Эстонии и Литве, также сократился.»

По мнению Ингу Пёдера, причиной стагнации и сокращения является не снижение инвестиционной потребности предприятий, а утрата предпринимателями уверенности в инвестировании. «В столь непредсказуемой экономической среде действительно сложно строить долгосрочные планы. Особенно когда процентные ставки по необходимым для этого кредитам в связи с повышением базовой ставки находятся в диапазоне 7-9% и ясно, что базовая ставка останется выше обычного еще год-два», – описывает он текущую ситуацию. Спрос на экспорт также остается низким, внутреннее потребление падает, зарплаты растут, а стоимость кредитов высока.

«Банки хотят выдавать кредиты, лизинговые компании активно ищут новых клиентов – снижены маржи риска как для жилищных кредитов, так и для коммерческих кредитов и лизингов. Заметен также рост готовности кредиторов принимать риск – лизинг получают и компании, которые в прошлом году получили бы отказ», – указывает он на изменение, которое он в целом оценивает как положительное с точки зрения развития рынка. «Балтийские страны ведут себя на рынке несколько по-разному: Эстония была лидером, литовский рынок следовал за Эстонией. На кредитном рынке Латвии, который и раньше показывал только слабые признаки жизни по сравнению с соседями, все еще тихо.»

Говоря в целом о кредитном рынке Балтии, Пёдер отмечает, что в Латвии уже некоторое время физические лица с доходами ниже среднего находятся вне сферы интересов банков и просто не могут удовлетворить кредитные требования банков. «Поскольку они не получают кредит, то и недвижимость, соответствующая их покупательной способности, не развивается – предложение качественного и доступного по цене жилья низко. Средний класс получает развитие, и там рынок медленно работает», – описывает он ситуацию на рынке Латвии. «Латвийская недвижимость несколько дешевле, чем у соседей. Продавцы новой недвижимости не спешат снижать цены, так как предложение невелико и деньги движутся также без помощи банков. Тон задают в основном застройщики с эстонским, а в сфере коммерческой недвижимости также с литовским происхождением, а также инвесторы.»

В Литве, по словам Ингу Пёдера, количество сделок с недвижимостью полностью высохло. «Статистика есть статистика, но эмоционально по крайней мере на 50% за короткий период. Сделки все еще совершаются, и полного обнуления нет», – делится он информацией, полученной от литовских коллег. «Распространяется мнение, что может быть, все станет еще хуже. Ситуация аналогична описанию эстонского рынка – все ждут чего-то: и покупатели, и застройщики, и банки. Никто не хочет снижать цены, хотя покупателей не хватает. Кредиты предоставляются, и они находят заемщиков, что означает, что рынок все еще функционирует.»

Оценивая общую ситуацию в секторе недвижимости, Пёдер указывает на то, что пессимистичные прогнозы в Балтии не оправдались – общего снижения цен на новые разработки нет, и совершение сделок не прекратилось: «Облегчение принесло отсутствие перепредложения, разумная безработица и быстрый рост заработной платы, застройщики держались, и банки хотят выдавать кредиты.» По словам Пёдера, можно заметить некоторый рост краткосрочных задержек платежей в кредитных портфелях банков, но кредитного кризиса и массового увеличения задолженности, вероятно, не следует ожидать и в ближайшее время.